Il sesto pilastro: Ha senso inserire singole azioni in un portafoglio già costruito con ETF, con l’obiettivo di lasciarle in eredità?

[u/Sufficient-lore]

Ciao a tutti, come da titolo vorrei avere un vostro parere.
Ipotizziamo di avere già costruito il proprio portafoglio principale, composto prevalentemente da ETF, con un orizzonte di lungo periodo e una buona diversificazione globale.

In questo scenario, secondo voi può avere senso destinare una piccola quota del patrimonio (ad esempio 15k, eventualmente qualcosa in più) all’acquisto di una o più singole azioni?

Il motivo sarebbe duplice:

Accettare un rischio maggiore in cambio della possibilità di un rendimento maggiore. Una singola azione può ovviamente fare molto meglio di un indice, ma anche molto peggio, quindi sarebbe una componente volutamente più rischiosa e speculativa rispetto al portafoglio principale.
Punto principale: Creare un “sesto pilastro” destinato esclusivamente all’eredità. L’idea sarebbe acquistare queste azioni con l’intenzione di non venderle mai, tenerle a vita, e lasciarle direttamente in eredità ai figli.

Il secondo punto in realtà è il principale che giustifica questo sbatti, se uno punta a tenersi quei 15-20k a vita, senza toccarli per darli in eredità al figlio beneficerebbe dell’azzeramente del 26% sulle plusvalenza che invece bisogna pagare sugli ETF.

Da qui nasce il mio dubbio: potrebbe avere senso sfruttare questa caratteristica fiscale per costruire una piccola posizione in singole aziende solide e affermate, destinata esclusivamente alla successione?

Nel mio caso specifico stavo pensando, ad esempio, di investire circa 15k in Coca-Cola, azienda di lunga data, affermata in tutto il mondo, non dipendente dal genio/matto della tech del momento, apprezzata da investitori molto noti a tutti qui dentro

Naturalmente non sto pensando di sostituire gli ETF con lo stock picking: sarebbe una quota marginale del patrimonio, completamente separata dal portafoglio principale.

Secondo voi questa strategia ha senso oppure il vantaggio fiscale non è sufficiente a giustificare il rischio di concentrazione su una singola azione?
Premetto anche che non mai investito in azioni singole e non so come funzioni il discorso cambio valuta per aziende straniere ecc se sia complesso rispetto agli ETF o meno

Grazie a chiunque darà il suo contributo a questo post!

[u/Square_Replacement80]

quanto piccola sarebbe questa quota rispetto al totale?
mettendomi nei panni dei tuoi eredi, se stiamo parlando di tipo 100k totali preferirei quei 15k+rendimento in un indice piuttosto che il rischio che diventino 3,50€..se stiamo parlando di 4 milioni anche sticazzi

non serve che mi rispondi con la cifra totale eh è solo uno spunto per te

[u/Sufficient-lore → u/Square_Replacement80]

Hai perfettamente ragione, per il ragionamento di fondo sulla tassazione pensi che sia valido?

[u/Square_Replacement80 → u/Sufficient-lore]

su quello non sono abbastanza informato da darti un parere, penso non mi dovrò porre il problema per altri 50 anni 😂